Ministerstwo Finansów sprzedało 12-letnie euroobligacje o wartości nominalnej równej miliarda euro przy rentowności 1,022 procent - najniższej w historii dla polskich papierów w euro. Popyt na obligacje był prawie dwukrotnie większy niż oferta.
"Ministerstwo Finansów informuje, że w dniu 30 marca br. dokonano wyceny obligacji benchmarkowych nominowanych w euro o terminie wykupu 10 maja 2027 r. Wartość nominalna nowej emisji obligacji 12-letnich wyniosła 1 mld euro, przy zgłoszonych ofertach na poziomie 1,7 mld" - czytamy w komunikacie.
Resort podkreśla, że uzyskana rentowność 1,022 procent jest najniższa w historii emisji polskich obligacji na rynku euro. Roczny kupon obligacji ustalono na poziomie 0,875 procent.
- Zdecydowaliśmy się wyjść na rynek euro po ponad rocznej przerwie, aby wykorzystać rekordowo niskie długoterminowe stopy procentowe. Posiadamy duże rezerwy środków walutowych, ale możliwość efektywnej emisji długoterminowych obligacji z rentownością 1 procent była silniejszym argumentem. Ze względu na posiadany stan środków walutowych skoncentrowaliśmy się na wyborze odpowiedniej sytuacji rynkowej, wysokiej jakości inwestorów i dobrej wycenie obligacji - skomentował dyrektor Departamentu Długu Publicznego w Ministerstwie Finansów Piotr Marczak, cytowany w komunikacie.
Nabywcami obligacji są przede wszystkim inwestorzy z Europy, w tym: Niemcy (21 proc.), Polska (14 proc.), Francja (11 proc.), Wielka Brytania (8 proc.), Włochy (6 proc.), Skandynawia (5 proc.), Szwajcaria (4 proc.), Austria (4 proc.) i pozostałe kraje europejskie (6 proc.). Udział inwestorów z Azji wyniósł 18 proc., a z Bliskiego Wschodu 3 proc.
"W strukturze podmiotowej dominują docelowi inwestorzy długoterminowi. Udział banków centralnych i funduszy zarządzających środkami publicznymi był na najwyższym poziomie dla obligacji długoterminowych i wyniósł 22 proc. Udział w emisji funduszy inwestycyjnych ukształtował się na poziomie 44 proc., funduszy emerytalnych i firm ubezpieczeniowych - 21 proc., a banków 13 proc." - czytamy dalej w komunikacie.
- Struktura nabywców obligacji jest znacznie zdywersyfikowana z dominującym udziałem docelowych inwestorów długoterminowych. Zwraca uwagę wysoki udział banków centralnych i instytucji publicznych - pierwszy raz udział tych inwestorów w emisji polskich emisji długoterminowych przekroczył poziom 20 proc.. Wśród banków centralnych dominowali inwestorzy azjatyccy, ale też obecne były banki z Bliskiego Wschodu i Europy - wskazał też Marczak.
Emisję przeprowadzono na podstawie programu emisji obligacji średnioterminowych na rynku europejskim (EMTN). Kierownikami konsorcjum emitującego obligacje są banki: Banco Santander S.A., Barclays Bank PLC, Citigroup Global oraz Société Générale.
Porównaj na wykresach spółki i indeksy src="http://www.money.pl/u/money_chart/graphchart_ns.php?ds=1396248041&de=1427752800&sdx=1&i=&ty=1&ug=1&s%5B0%5D=CCC&colors%5B0%5D=%231f5bac&fg=1&st=1&fr=1&w=640&h=250&cm=0&lp=1"/>
